Паттерн Клин

Графические структуры и паттерны очень многообразны. Обычно они предполагают определённые события и действия участников торгов. Это такие шаблоны, которые можно выделить и затем применять, так как, согласно теории Чарльза Доу, история повторяется. Это абсолютно справедливое утверждение, однако, далеко не всегда получается сформулировать торговый план по паттерну таким образом, чтобы не было никакой двоякости в трактовке. Например, практически все знают, что фигура Флаг торгуется по тренду, то есть после неё предполагается продолжение движения. Иные варианты не предусмотрены, и обычно цена действительно продолжает движение. Но также есть и другие фигуры форекс, которые не так однозначны. В этих случаях большое значение имеет место образования такого паттерна, а также его форма и структура. К таким относится паттерн Клин.

Форма и образование Клина

Клин достаточно часто можно увидеть на графиках различных инструментов. Изначально его заметили на графиках фондовых инструментов и сырьевых товарах, а затем, после появления современного вида рынка форекс, он также стал использоваться и на валютах. Итак, Клин достаточно просто распознать, рассмотрим формирование на бычьем тренде:

1. Цена двигалась в рамках нисходящего движения, после чего сделала разворот и начала двигаться вверх. Это движение в клине считаем первой волной.
2. Затем цена разворачивается и уходит на коррекцию. К этому моменту мы ещё не можем даже предполагать, что это будет Клин. Цена может обновить минимум и тогда это будет продолжение медвежьего тренда. Но в случае Клина это будет просто достаточно глубокая коррекция. Её обозначим как вторую волну.
3. Цена после коррекции идёт вверх в рамках третьей волны. Она обновляет максимум первой волны, но уходит не очень далеко, после чего начинается новый этап коррекции.
4. Коррекция в четвёртой волне и даст нам основание полагать, что это Клин. Коррекция опускается также глубоко по отношению к третьей волне, да и вообще по отношению ко все конструкции, но при это она не обновляет минимум, образованный второй волной.
5. После всего этого следует пятая волна, которая преодолевает максимум третьей волны (как правило это происходит). В этот момент при соблюдении условий мы можем сказать, что это наша фигура. Клин форекс инструменты формируют довольно часто.

Пример простого клина. Все волны хорошо различимы, наблюдается сужение. После образования Клина идёт резкое движение

Для того, чтобы понять, что это действительно Клин, нам нужно увидеть сужение торгового диапазона. Для этого через точку окончания первой волны и третьей проводим образующую линию. В качестве инструмента можно использовать обычную трендовую линию, которая есть практически в каждом терминале или онлайн сервисе для анализа. То же самое делаем и со второй образующей, которую проводим через точку окончания второй и четвёртой волн. В итоге увидим сужение, то есть эти линии при продолжении в будущее пересекаются. В нашем случае верхняя образующая также будет выступать в роли ориентира, где закончится пятая волна. Конечно, касание происходит далеко не всегда, но мы можем рассматривать диапазон между максимумом третьей волны и самой образующей. По сути это получается одна из разновидностей треугольника, но с точки зрения торговли всё не так однозначно.

Мы знаем, что треугольник подразумевает продолжение движения и обычно бывает предпоследним элементом в тренде. С Клином сложнее, есть варианты и многое зависит от того, где образовалась фигура. Точно такая же последовательность волн и в медвежьем варианте, только всё наоборот. Те же 5 волн, но строятся они с направлением вниз. От классического импульса такая структура отличается тем, что есть пересечение диапазонов второй и четвёртой волн, коррекции достаточно глубокие, а сам размах всего движения получается не таким и большим. От обычного флэта это отличается тем, что есть направление этих колебаний, но оно не всегда очевидно. Поэтому, важно дождаться появления четырёх волн и только после этого можно предполагать, что перед нами паттерн Клин. Бывают сложные ситуации, когда движения не прекращаются, то есть диапазон продолжает сужаться, а цена продолжает ходить вверх и вниз. Это редкий случай, когда в Клине появляется ещё один Клин в рамках последней волны. Что-то похожее бывает в треугольниках, когда волна Е разбивается ещё на 5 волн и в сумме получается 9 колебаний вместо 5.

Причины образования паттерна Клин

Клин не образуется просто так. Обычно это означает, что рынок находится в состоянии хрупкого равновесия. Как известно, любое сужение приводит к тому, что в замкнутом диапазоне скапливаются большие торговые объёмы, то есть и покупатели, и продавцы набирают позиции. В отличие от простого горизонтального движения, Клин форекс инструменты рисуют обычно достаточно быстро. Флэт может состоять и из 10-15 движений, а Клин в большинстве случаев из 5.

Сужение в клине и накопление объёмов даёт резкий выход, покупателям удаётся пробить образующую, и цена устремляется вверх

Конечно, бывают ситуации, когда всё указывает именно на эту фигуру, а затем происходит движение, которое всё ломает. Но сам факт сужения даёт нам основание предполагать следующее:

1. Те, кто работает по тренду, продолжают верить в его продолжение, они либо держат уже открытые позиции, либо же открывают ордера в самом клине.
2. Те, кто ждёт разворот, набирают позиции в обратном направлении, формируя как раз те самые две коррекционные волны.
3. Из-за того, что образующие линии этого диапазона всё больше сходятся, в момент выхода цены из Клина происходит ощутимое увеличение динамики.

Далее мы рассмотрим основные варианты появления Клина, но в целом, само сужение и пребывание цены в диапазоне обычно подразумевает ускорение, пусть и временное. Дело в том, что стопы, как правило, располагают за границей Клина, то есть за образующей линией. И по мере того, как цена выходит всё дальше за неё, срабатывает всё больше стопов. Они и придают импульс движению.

Разновидности Клина

Теперь рассмотрим конкретные разновидности паттерна Клин. То, что описано ранее, мы можем встретить практически везде, сама по себе структура не является уникальной, как, например, тот же Бриллиант, который ни с чем не спутаешь и который настолько специфичен, что его трудно найти в каком-либо ином контексте, чем предполагается. Итак, Клин бывает в таких ситуациях:

1. Образуется посреди тренда. Это можно назвать довольно редким случаем, так как обычно сужения в большей степени носят либо горизонтальный характер, либо же образуются в рассматриваемых далее отдельных волновых структурах в рамках теории Эллиотта. Такого рода Клин, направленный против тренда, обычно принимают за паттерн продолжения тренда, но он не даёт каких-либо ориентиров для торговли. То есть просто появляется намёк на то, что движение будет продолжено. Многие трейдеры сходятся во мнении, что такая форма является просто одним из вариантов развития паттерна Флаг, просто у него линии по причине сильного давления со стороны тренда получаются сужающимися. Это логично и вполне укладывается в то, что получается на практике форекс торговли.

Такие паттерны следует рассматривать как сужающийся Флаг, то есть подразумевается продолжение движения в рамках тренда

2. Hередко на рынке можно встретить конечные треугольники, которые сформированы образующими линиями, это и есть наш Клин, только термин диагональный треугольник взят из волновой теории. При этом обе линии имеют наклон в одну сторону по отношению к горизонту, соответственно, можно выделить восходящий треугольник, у которого обе линии сходятся, но смотрят вверх и нисходящий, у которого также сходятся, но смотрят вниз. В целом, структуры похожие, различаются лишь направлением. Те, кто хорошо знаком с видом входящих в состав такого треугольника волн, пояснение о возможной разнице в структуре самих волн не потребуется, а остальным нет смысла забивать этим голову, важна лишь сама форма – сужение в одном направлении. Рассмотрим два типичных варианта:

- Начальный диагональный треугольник, полностью подходящий под описание, сделанное ранее. Образуется в начале тренда и является очень сильным сигналом к тому, что этот тренд будет развиваться, по крайней мере какое-то время. Состоит из пяти движений, три из которых направлены в сторону нового тренда, а две являются коррекциями. После такого треугольника в трейдинге обычно ловят коррекцию, которая составляет значительную часть от самого клина. После того, как такой откат заканчивается, следует возобновление тренда. В некоторых редакциях имеет название терминального импульса, но это не то. Подразумевается откат как минимум на 61,8% от всего размаха такого импульса. Классическая структура волн 5-3-5-3-5, но встречаются и иные варианты.

Значительный откат бывает не всегда. Особенно это проявляется в диагональниках с большим и быстрым движением в трендовых волнах

Бывают сложные ситуации, когда окончание тренда сопровождалось не очень крупной и явной пятой волной, после которой начинается образование первой волны в рамках нового тренда в виде начального диагональника. И вот в этом случае такие комбинации волн поначалу дают ошибочное предположение о том, что это, возможно, просто масштабный горизонтальный флэт. Особенно, если диапазон диагональника в этом случае получается сопоставимым с последней коррекцией и последней волной в предыдущем тренде. В общем, нужно работать с образующими и тогда всё сразу становится очевидным. Вовремя распознанный начальный диагональник даёт возможность проторговать коррекцию, которая обычно уходит клубоко, а также зайти в рынок для проторговки третьей волны в новом тренде.

• Конечный диагональный треугольник. Формация, очень похожая на предыдущую, только в отличие от неё встречается в конце трендового движения. Представляется последней волной, состоящей также из пяти движений в сужающемся диапазоне. Формирование диагонали очень легко определяется на глаз, в связи с этим такой паттерн просто использовать даже не зная основ волнового анализа, а просто понимая, что это конец тренда. Разворот обычно происходит довольно динамично, но требуется подтверждение – пробой образующей, которая выступает в роли трендовой линии для такого нисходящего или восходящего треугольника в зависимости от направления тренда. Структура может быть сложной, поэтому торгуется не на отбой от противоположной линии Клина, а на пробой первой (той, что трендовая).

После выхода из клина цена увеличивает динамику. Но перед этим был отбой от образующей клина

• Конечные диагонали могут встречаться не только в качестве последней волны в рамках импульса, но также и как вариант волны С в составе коррекции. Очень удобны тем, что такие сужения обычно обозначают конец коррекции или же импульса, если видим такое на графике, то просто понимаем, что у нас Клин и далее нет нужды разбираться в том, что там формировалось до него, так как нередко это очень сложно, особенно, в затяжных коррекциях. Появление Клина означает конец структуры, далее уже начинается новая, с ней и работаем. Многие трейдер торгуют диагональники сразу после пробоя, то есть не дожидаются появления заходного импульса, а сразу входят в рынок после того, как цена пробила образующую, поддерживающую тренд. В принципе, это обоснованно, так как динамика после Клина обычно высокая. Как консервативный вариант можно рассмотреть ретест пробитого Клина.

Подобные треугольники в трейдинге очень распространены и встречаются гораздо чаще горизонтальных. В редких ситуациях можно встретить что-то похожее на клин посреди тренда, но, как правило, это просто такого вида коррекция, по стечению обстоятельств принявшая черты клина. Если такой клин направлен против тренда – то это обычная коррекция с сужением, если же по тренду, но больше в горизонтальном направлении, то эта формация, по всей видимости, есть подвижная коррекция (ещё встречается название “бегущая”). Есть ещё один важный момент в формировании паттернов Клин – чем старше период, тем надёжнее фигура. На минутном и пятиминутном периодах очень много треугольников, которые постепенно затухают и продолжают дрейфовать в боковом направлении, либо же отрабатывают совершенно не так, как предполагается. Поэтому рекомендуется рассматривать структуры как минимум на пятнадцатиминутном графике, а лучше от часового, это гораздо более точные и надёжные фигуры на рынке форекс.